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一汽轿车270亿重组案震动汽车界 总负债增幅超4倍引监管关注

2019-09-12 15:54栏目:汽车

【一汽轿车270亿重组案震动汽车界 总负债增幅超4倍引监管关注】8月30日晚间,一汽集团旗下一汽轿车股份有限公司(下称一汽轿车,股票代码000800)公告披露《重大资产置换、发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易报告书(草案)》(下称报告书)。此前于今年4月,一汽轿车就对此次资产置换预案进行了提示性公告。时隔四月,相关细节终于有了初步定案。(投资时报)

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  六大汽车集团只剩一汽集团还未集团上市,近日其旗下一汽轿车拟置入一汽解放100%股权引起市场广泛关注,深交所也对此交易进行了关注问询

  这是一宗方案非常庞杂的交易,仅报告书就达561页。

  这也是一宗备受汽车行业关注的交易,牵涉着六大汽车集团中唯一未集团上市的中国第一汽车集团有限公司(下称一汽集团)。

  8月30日晚间,一汽集团旗下一汽轿车股份有限公司(下称一汽轿车,股票代码000800)公告披露《重大资产置换、发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易报告书(草案)》(下称报告书)。此前于今年4月,一汽轿车就对此次资产置换预案进行了提示性公告。时隔四月,相关细节终于有了初步定案。

  报告书称,一汽轿车将除一汽财务有限公司(下称一汽财务)、鑫安汽车保险股份有限公司(下称鑫安保险)股权及部分保留资产以外的全部资产和负债,转入全资子公司一汽奔腾轿车有限公司(下称一汽有限),之后,一汽有限100%股权作为置出资产,与中国第一汽车股份有限公司(下称一汽股份)持有的一汽解放汽车有限公司(下称一汽解放)100%股权中的等值部分进行置换。

  其中,一汽解放100%股权(作价270.09亿元)与一汽有限100%股权(作价50.88亿元)作价差额达到219.21亿元,相差的199.21亿元对价由一汽轿车以发行股份的形式支付,其余20亿元对价以现金支付。此外,一汽轿车同时拟配套募资不超35亿元。

  由于此次交易涉及的置入资产、置出资产、交易方案都非常庞杂,仅报告书就达到561页,因此,报告书披露一周后,9月9日,深交所针对此次总金额达270亿元的交易下发问询函,要求一汽轿车就交易方案、业绩承诺、置出资产、置入资产等方面的18个问题做进一步说明。

  《投资时报》研究员留意到,在与报告书同时披露的2019年半年报显示,今年上半年一汽轿车实现营收107.01亿元,同比下滑18.28%,净利润964.04万元,同比降88.09%。

  半年报中,一汽轿车称,上半年经营指标的下降,主要是因为国内乘用车市场销量下滑严重,汽车市场竞争持续加剧,同时受到国五国六切换等影响,导致产品成本增加,投资收益减少。数据显示,2019年上半年,一汽轿车共销售新车8.66万辆,同比减少22.95%。

  一汽轿车近三年的年报进一步显示,2016年、2017年、2018年,该公司营收分别为227.10亿元、279.02亿元、262.44亿元,净利润分别是-9.54亿元、2.81亿元、1.55亿元。

  重组后总负债增至502亿

  根据8月30日晚间一汽轿车披露的报告书,此次资产置换完成后,一汽轿车主业将变更为商用车整车研发、生产和销售,主体包括一汽解放100%股权、一汽财务21.8%股权及鑫安保险17.5%股权。另外,置换完成后,一汽股份对一汽轿车的持股比例进一步提升,由置换前的53.03%,增至83.41%。

  公开资料显示,一汽轿车成立于1997年,主营业务为开发、制造和销售乘用车及其配件,现有奔腾、Mazda等乘用车产品系列。